時間：2023-08-28 16:57:55
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇金融風險管理策略，希望這些內容能成為您創作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進步。
一般而言，金融風險指的是定量金融資產在此后一段時間里預計蒙受利益損失的風險，外部傳染風險、信貸風險、市場風險以及流動性風險等是現今國內最主要的金融風險種類。因為長時間積累的機制性原因，加上受到原有經濟體制的限制，目前我國企業大多出現了過度依賴銀行信貸、資產財政化等現象。考慮到企業發展對我國社會經濟的重要性，采取措施盡量減少或避免各類金融風險是十分必要的。
一、我國企業金融風險的基本類型
1.市場風險
在市場通脹的背景下，將會帶來物價上漲、貨幣貶值的后果，在很大程度上限制用戶的購買力，進一步提升企業面臨的金融風險性，不利于企業經營和發展；相反，在市場通貨緊縮的局面下，貨幣量持續減少，也會限制用戶的購買力，并且由于物價的下跌，各企業難以獲取到更多的收入，甚至會造成企業入不敷出的狀況，引發巨大的金融危機。
2.匯率風險
此類風險指的是企業經營過程中，借助外匯所進行的各種經濟往來和交易，世界匯率的不穩定會對企業造成巨大的金融風險。通常情況下，企業最有可能遇到的有交易風險、折算風險等各類匯率風險。首先，折算風險指的是將功能貨幣折算成記賬貨幣而引發的經濟損失，主要包括資產負債和損益折算兩種風險；其次，交易風險是由于外部匯率變動，經濟主體蒙受的一系列經濟損失，主要有確定風險與不確定風險兩種；另外，經濟風險指的是全球匯率變化對各企業運營的影響，令企業在今后一段時間內可能出現的各類潛在風險。
3.利率風險
此種風險即為市場經濟中利率波動對經濟主體所產生的消極作用，令實際經濟收益和預期收益兩者間存在顯著差異。通常情況下，這一風險可以細化為期權風險、基差風險以及定價風險等。其中，定價風險為首要的風險類型，它是由于利率的波動對重新定價以及預估時間二者間產生差異導致的；期權風險一般是因為部分用戶利用自己所有的隱含期權做出某些經濟行為，這樣一來就會對企業帶來巨大的潛在威脅，然而這在商業銀行當中卻是極為常見的；如果企業中的短期債券收益比長期債券更高，那么就會造成收益率曲線風險。
二、我國企業金融風險管理過程中出現的主要問題
1.風險管理秩序混亂
諸多風險之間可以互相影響，提升風險性。對我國企業內部的有關機構而言，若在風險管理工作過程中存在眾多不同的管理核心，便會令企業在此工作環節中出現一系列疏漏，進一步引發有關風險。另外，許多機構都期盼處于企業風險管理的核心位置，在匯報工作的時候往往會有夸大風險的現象，從而造成企業管理人員判斷失誤，這不僅會阻礙自身部門的進步，更會擴大金融風險對企業造成的危害。
2.風險管理體制不夠健全
當今，絕大多數國內企業在發展過程中，未能選取合理系統的風險分析工具，也沒有把壓力測試、風險承受壓力、風險偏好等工具有效運用于金融風險管理工作當中。所以說，大部分企業在現階段的經濟市場當中，缺乏一套科學系統的管理體制，如此的環境也令企業內部金融風險工作存在更大的復雜性和不確定性。另外，企業內控機制也亟待健全，在風險防控方案、內控核心流程研究等內容上，仍舊缺少足夠的經驗。總之，各國內企業在日常風險管理過程中不僅應當提高對資源分配工作的重視程度，還需要繼續提升自身的經營能力與防范各類金融風險的水平。
3.風險管理工作亟待完善
各企業均應當在日常工作過程中重視各個環節，搞好系統的規劃。然而，目前僅有少數企業管理人員接受并認可了以上管理理念，大部分領導者覺得生產運營乃是企業防范各類風險的前提基礎，往往會忽略資源配置、人員配備等必要的工作，這就進一步加劇了風險。由此可見，如何令更多企業管理人認可此風險管控理念是目前存在的又一大難題。
三、改善國內企業金融風險管理狀況的有效對策
1.強化金融風險管理意識
在我國各企業的生產經營過程中，因為管理者對金融風險管理意識的欠缺，令企業無法及時發現各類潛在金融風險，進而導致企業發展遇到各類難題。所以，為了更有效地抵御金融風險，提升金融風險管理的有效性，首先必須加強風險管控意識，更注重對各部門、各環節在風險防控中的作用。比如說，企業管理層需要更加深入地領悟國家對國內企業的具體規劃及標準，明確外部匯率、市場利率等的變動情況，這樣的目的是更有針對性地制定金融風險管理方案。除此之外，在各企業運營環節中，可借助定期召開會議的方式對出現或潛在的金融風險進行研究，進一步提高金融風險防控意識，推動企業的發展。
2.穩定金融風險管理秩序
有序性是每個企業生產運營的必要前提，但是在諸多國內企業中，仍舊出現了金融風險管理工作秩序不良的情況，令企業管理者無法做出科學、客觀的判斷，從而加大了金融風險對企業的不利影響。鑒于此，這些企業應當進一步完善內部工作體制，更加重視對各部門工作的考察，以保證各部門工作的實效性，全面展現其抵御金融風險的能力，轉變工作思想并給領導者的判斷提供有力依據。例如，企業管理者可聯合董事會制定《金融風險防控細則》等文件，保障風險管控計劃的完整性、準確性等，更好地為各部門提供工作依據。此外，各部門管理者需要及時轉變自身理念，切忌為個人或部門私利而故意夸大金融風險的危害性，進而誤導企業管理層的判斷。如此一來，便能夠在一定程度上提升企業抵御金融風險的能力，推動企業更快更好的發展。
3.不斷健全風險管理體系
對于任何企業來說，金融風險控制體系都是其內部管理工作進行的基礎前提，并且也是風險防控方案的制定依據。要想從根本上健全金融風險管控體制，就必須引入先進的風險分析工具，像情景分析、壓力測試、風險偏好、風險承受能力等等，按照各工具自身的特性和功能，把它們運用到日常的風險管理過程中。與此同時，還應按照企業自身的發展戰略、基本需求，在內部構建起一個健全的風險防控體系，并以此為基礎形成具體的管理框架，最終尋找到真正適合本企業的金融風險管理路徑。另外，企業管理者需要按照各部門的工作性質和內容等有針對性地分派風險管理任務，同時在各部門及員工間構建起適當的職責聯系，根據績效測評體制展開風險防控工作，以推動金融風險管理工作朝著規范化、合理化的方向演進，有效增強風險管控的水平和有效性。例如，在出現金融風險的時候，企業各個職能機構的工作者可以利用風險承受壓力分析工具，對即時的情況和風險危害進行分析，然后把數據結果呈報于管理者。
四、結束語
總之，國內企業目前面臨著各類各樣的金融風險，在此項工作當中有著許許多多亟待解決的問題。所以說，企業管理者應當及時采取合理有效的對策加以改善，通過風險管控體制的健全、風險管理秩序的穩定、風險防范意識的增強等手段來減少和規避金融風險。
參考文獻：
一、電力行業所面臨的金融風險的理論分析
（一）電力行業所面臨的金融風險的主要含義
金融風險從廣義上理解為金融變量的變動所引起的資產組合未來收益的不確定性，金融風險的利弊是共存的，主要是因為金融風險既可以產生正收益也可以產生負收益。在金融類企業和非金融企業該風險給企業造成的影響是不同的，本文則主要研究金融風險的發生對非金融企業（本文以電力行業為例）的影響。
（二）電力行業多面臨的金融風險的主要類型和形成原因
電力行業所面臨的金融風險按照不同的驅動因素可以分為市場風險、信用風險、操作風險和財務風險。其中匯率、利率等金融市場變量的變化或波動而引起的指的是市場風險，在日常生活中由于電力企業涉及到的原材料和機電等產品是受到進出口業務比較多的，其要更多的關注匯率波動的變化，對此帶來的影響。由于市場利率水平的變動而引起企業未來收益的變化的不確定性是利率風險，很多電力企業都是通過銀行借貸來進行融資，由于很多用戶付款不及時造成了電力企業無法及時讓款項到賬，這就會影響電氣日常現金流的流動，如果這些呆賬、壞賬一旦形成就十分不李云上游電力企業的經營，進而就會使得整個行業產業鏈爆發行業信用危機，影響和危害巨大。由于內控機制不健全所產生的違規操作行為的可能性指的是電力行業的操作風險，操作風險大部分是和內部控制制度的建設聯系起來的，虛假的財務報告、不真實的會計信息、電力項目投標的商業賄賂等各種違規行為是操作風險導致的結果。這又主要是由于相關的監管機制不到位，沒有嚴格、完善的審計監督體制就不能有效形成相關的制度約束，自然在執行上也會存在很多的問題。
二、我國電力行業金融風險管理的現狀及問題
（一）沒有在電力行業形成長期的金融風險管理觀念
由于金融類企業的其經營的產品多和金融投資息息相關，但是電力企業作為非金融企業其主要經營的產品與之有十分巨大的區別。在現實工作中，很對電力企業的相關上級和領導沒有足夠的意識到金融風險管理的好壞對企業的重要性，在日常的工作中對這一塊就存在一些盲區和不足。這主要表現在兩個方面：首先，是沒有足夠的金融風險防范觀念，對于金融風險對企業實現經營目標的重要影響很多電力企業管理者沒有足夠的認識。在企業風險管理的過程中沒有充分的重視金融風險管理。然后表現在對金融風險的認識能力上，在金融知識的積累方面很多的電力企業管理人員缺乏，從而不能讓相關的專業人士對企業實現有效的金融風險管理。
（二）在金融風險避險工具方面很多電力企業沒有足夠的了解
金融類企業在進行日常管理中主要追求收益，而非金融企業則并非如此，尤其在中國作為壟斷的電力行業，電力企業在金融管理過程中的主要目標是實現保值。目前在電力行業沒有充分的應用用于防范金融市場風險的套期保值工具。一方面電力企業的相關領導對金融風險管理的重要性認識不深刻全面，導致自己的認識盲區，從而帶動下面員工也是這種狀態；另外一個方面則是，商業銀行所提供的金融衍生產品過分單一，這又主要是因為我國當前金融市場整體發展不協調造成的。
（三）信用風險控制工具的可靠性太差
在國內電力企業中目前還沒有進行有效的商賬管理，在國內剛剛形成企業資信評估的觀念，高銷售額是很多電力企業主要追求的目標，在訂單簽署之前并沒有對客戶進行信用狀況的調查，這就會造成收款時的各種問題。另外，只有有限的渠道幫助企業獲取客戶和供應商信用狀況，這主要是因為我國還沒有成熟的信用評級體制，沒有完善的評級機制，這樣就會使電力企業在對自己的客戶劃分信貸等級存在一定的困難。
（四）沒有將電力行業金融風險管理的內控體系的作用充分發揮出來
傳統的國有工業企業構成了我國主要的電力支柱企業，改革開放以來的股份制對于我國的制度建設有很強的促進作用，但是目前我國的電力企業在金融風險的評估、審計方面還沒有較強的能力。總的來說，電力企業的內控功能弱化以及內部審計功能弱化造成了風險管理責任的弱化，這樣就無法有效的提升風險管理能力。其中內部審計部門存在審計人員工作素質不高，能力不強，工作狀態懶散等問題，造就當前國有企業內部審計功能弱化的主要表現。
三、建設我國電力行業金融風險管理的主要措施
（一）通過電力企業經營管理理念的轉變增強金融風險管理意識
要加強我國電力企業金融風險管理就必須要轉變原有的傳統觀念，應當像重視生產經營風險一樣重視金融風險管理，應當從全局的角度長期的進行金融風險管理工作。因此企業的管理人員應做好風險管理文化的帶頭作用，通過險管理方面的培訓和溝通來逐步的增強風險意識，這樣能夠使員工不斷的從經驗中吸取教訓。同時在金融風險管理文化宣傳方面電力企業也要加強，企業文化對于員工的影響是潛移默化的，任何一個員工都會受到自身企業文化的熏陶。
（二）對電力行業金融風險管理組織機構的建設進行完善
應當對金融風險管理組織機構建設進行完善，主要包括規范相關部門的管理責任，引進和培養合格的風險管理專業人才等，這樣能夠使電力企業管理及時的作出風險控制決策，對企業金融風險管理的具體職責進行明確。
（三）完善電力企業金融風險管理工具
通過電力企業金融風險管理工具的完善來提高企業的風險管理人力是很重要的，電力企業應當在與金融企業合作的過程中通過對金融衍生工具的充分應用來規避相應的風險。另外，也需要電力企業相關的領導足夠重視這一塊的建設，堅持對形式的把握，不斷的改進相關的制度完善，加強電力行業金融風險管理的控制制度建設，是金融風險管理部門有效的對電力企業的金融風險進行管理。
[關鍵詞]商業銀行；金融風險；金融創新；策略研究
[DOI]1013939/jcnkizgsc201704055
1前言
近年來隨著商業銀行金融產品及衍生品的豐富與發展，商業銀行中的傳統金融業務出現了新的變化，新的金融風險不斷出現，商業銀行的系統性風險顯著增強。有效規避和化解商業銀行的金融風險，是實現傳統金融業務可持續發展的重要保障。金融業務是商業銀行的主營業務和運營發展的根基，對于商業銀行的服務和發展起著至關重要的作用，直到今天商業銀行中的傳統金融業務盡管面臨著網絡化、智能化的沖擊和挑戰，然而傳統金融業務在商業銀行的業務結構中，仍然具備基礎性、綜合性和發展性的特點，新形勢下的金融業務變革，也是未來商業銀行的業務結構變革的有效切入點和抓手。[1]
商業銀行的金融業務風險管控與策略研究，是落實商業銀行系統改革的重要舉措，被認為能夠有效推進與金融業務相關的后臺業務及銀行管理機制的系統變革。“十二五”以來，國內商業銀行面向傳統金融業務做出了許多有益的改革嘗試，且卓有成效。然而我們還應當看到，在商業銀行目前的傳統金融業務仍然存在系統性的金融風險，這些風險長期來看不僅影響到商業銀行本身的發展與穩定，還影響到商業銀行的發展預期與戰略決策。我們同時應該注意到，這種系統性風險的出現是一個普遍問題，在西方商業銀行業中也較為顯著。另外，這種金融風險的凸顯和加劇也囿于國有商業銀行的特有屬性和管理機制。國有商業銀行和國內的股份制銀行，在新時期的金融業務風險管控面臨著新形勢、新特點和新要求，國內商業銀行管理模式的獨特性和復雜性，也成為新形勢下金融風險管理與變革的困難所在。
2商業銀行金融風險現狀與問題
商業銀行和資本市場是金融系統中重要的主體。隨著市場經濟的快速發展，特別是20世紀90年代以來的市場化改革，資本市場在金融體系的作用不斷加強。資本市場一方面通過高風險高收益的投資策略，將管理者的收入與經營效益掛鉤，有效分散了金融風險，提高金融系統的抗風險能力，但是客觀上也存在嚴重的問題，如市場信息不對稱和盲目投資等行為。[2]然而對于商業銀行來講，披露信息的成本較高，商業銀行的金融風險管理水平和能力相對有限。中國商業銀行的金融風險特點顯著，復雜性、隱蔽性、金融風險邊界的模糊性以及信用與商業信用的風險觀念錯位，長期以來成為商業銀行金融風險管控的難題。
商業銀行金融業務的風險管理與創新有賴于商業銀行的機制改革與創新。一方面商業銀行應當建立并完善風險等級的量化評估機制，完備的風險評估機制和精準的量化交易系統能夠對商業銀行的金融業務進行理性評估，制度性地規避金融風險。商業銀行的風險評估不僅能夠為投資者帶來相對成熟的市場信息，也能促使上市公司不斷提高自身的信用水平。科學的風險評估機制對于金融產品和金融衍生工具的開發具有指導意義，這在客觀上為傳統金融業務的創新提供了安全保障。
另一方面商I銀行的風險管控創新，需要金融領域持續加強金融監管的審核機制，抑制金融市場上的信息不對稱和資本投機現象。商業銀行作為追求經濟效益的市場主體，商業銀行金融風險管理創新從自身的經營目標出發，將金融機構的內部管理與金融市場本身的約束結合起來，致力于平衡自身的經營目標與金融市場的監管。然而金融風險的管控和監管并不意味著取代市場調節，相反強化了金融機構的微觀經濟基礎，更能夠促進市場競爭的有序和競爭層次的升級，金融風險監管的創新也能夠促進金融體系的穩定高效運行。
3商業銀行金融風險管理的創新策略與方法
為了能夠更好地促進對傳統金融業務風險的有效管理，商業銀行應當有針對性地推出金融風險管控的措施。如分散資金的來源和渠道，提高資產保值增值的能力，在資產變現的渠道上保持暢通。商業銀行要準確評估資產負債，要能夠精準度量長期貸出、短期借進的風險，能夠為保持贏利和控制風險提前預備計劃。作為商業銀行還要能夠及時注銷不良資產與貸款的損失，能夠通過有效的金融資產組合來緩沖風險。除此之外商業銀行的大宗金融交易要能夠有效控制在風險上限的框架內，以確保國有資產的安全。商業銀行也需要通過必要的資產公示和清算制度，保證投融資的透明，建立投資者對于商業銀行的信任。
市場經濟和金融環境本身具備外部性，對于商業銀行的金融風險控制與管理要時刻保持對不斷變化的經濟環境的洞察與潛在金融風險的敏銳。商業銀行對金融風險的管理很大程度上有賴于資本的充足性，作為商業銀行的風險控制與管理者，要時刻保證用于緩沖金融風險的資本儲量是充足的。[3]商業銀行為有效規避金融風險還要建立對金融資產質量進行有效的甄別的方法和機制，對于不良金融資產要及時通過金融手段進行改善或處置。
金融信息化可以有效降低金融交易的時空阻力和成本，同時也是金融機構發展的趨勢，也能夠催生金融創新的出現。金融風險的管控和創新需要切實的金融技術和知識產權保護，政府應當致力于保護金融技術的創新與知識產權，商業銀行作為市場主體也應該持續增加資金投入，用于金融科技的創新與研發。同時我們應該看到，未來金融風險的管控與紓解，需要遵循西方發達國家的慣例，建立金融預警系統，能夠及時引起從業人員的警覺，化解金融風險。
在“十三五”期間，商業銀行特別是國有商業銀行，需要面向“走出去”的國家戰略進行海外投資，今天的國際戰略投資應該從西方的豐富實踐中汲取經驗，結合自身的實際情況和業務需要，妥善保護國有資產，科學比較西方金融風險防范系統和機制，制定適合中國的獨立、完備的金融風險防范系統和機制。
4金融創新與新金融風險的防范
金融創新（Financial Innovation）是指金融領域建立新的生產函數，是各種金融資產和要素進行重新組合的過程，包括金融工具、金融機構、金融市場以及金融制度本身的創新，都在金融創新的范疇內。這也為金融風險的管理帶來了諸多問題，主要表現在以下幾個方面：
首先，金融創新增加了商業銀行的系統性風險，特別是面向傳統金融業務的系統性風險。因為金融創新的增多實質上帶來了金融實體和金融產品之間更密切的關聯，這種強關聯的出現容易誘發商業銀行系統內部的“多米諾骨牌”效應。當一種金融產品和銀行分支出現問題后，泡沫膨脹和過度投機極易造成金融資產價格的失真，從而放大金融市場的風險，也往往誘發金融危機。
其次，金融創新沖破了金融機構對于傳統金融業務的壟斷，商業銀行與其他金融機構的競爭日趨同質化，在金融市場中的競爭也日趨激烈，這樣勢必導致商業銀行不斷嘗試涉足高風險、高收益的業務，這些無形中增加了商業銀行的金融風險。[4]
可見，金融創新在為商業銀行帶來經濟效益和社會效益的同時，也為商業銀行的金融風險管理帶來了新的挑戰和難題。因此在進行積極的金融創新的同時，要能夠有效防范金融風險。
作為商業銀行和傳統金融業務的主體，在面臨金融創新帶來的新的金融風險的同時，要能夠有效跟進金融監管，同時建立屬于商業銀行內部的清算與賬目檢查機制，依照法律、法規和一定的程序，遵循國際慣例，從市場準入、市場運營、市場退出等環節入手，建立以存款保險制度為主體的金融業務風險保障制度，健全法規體系，在法律的框架內建立各項具體的監管機制。同時處在復雜國際金融環境中的商業銀行，應該主動加強與世界上主要發達資本主義國家的商業金融主體的合作，與國外探索金融衍生品的商業銀行簽訂市場信息互享的諒解備忘錄，積極參與國際監管組織并且參照其達到對金融市場和金融風險進行全面有效監管的目的。[5]
在商業銀行內部還有必要建立完善的內部防控風險的機制，組建由董事會與風險管理機構構成的風險管理系統，包括健全的組織結構和職責明晰的職能劃分，對于業務開展和規劃具備明確而嚴格的審批與授權制度，對于越權的行為予以嚴厲的處罰。同時要不斷強化信息的公開透明，便于接受企業和投資者的監督，獨立、安全的會計核算體系能夠將所有業務活動進行及時、準確、完整的記錄，對統計信息做到分層明晰，在商業銀行信息安全的框架內進行最大限度的公開。
參考文獻：
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關鍵詞：金融 風險 風險管理
伴隨著網絡技術的迅猛發展，人們的消費方式發生了翻天覆地的變化，整個社會的經濟結構經歷了巨大的調整，電子商務作為一種全新的經濟形式風靡全球。網絡金融主要包括網上銀行、網上證券、網上保險、網絡期貨、網上支付、網上結算等金融業務，人們可以通過網絡足不出戶處理金融問題和享受金融服務。但人們在享受網絡金融帶來的便利的同時，也面臨著前所未有的網絡金融風險。
1.金融風險的概念
金融風險是指企業未來收益的不確定性或波動性，它直接與金融市場的波動性相關。一般而言，收益的不確定性包括盈利的不確定性和損失的不確定性兩種情形，而現實中人們更關注的是損失的可能性。因此本文所指的金融風險是指未來損失的可能性。具體而言，金融風險是指由于金融市場因素發生變化而對企業的現金流產生負面影響，導致企業的金融資產或收益發生損失并最終引起企業價值下降的可能性。
2.金融風險分類
2.1金融市場風險。在諸多類型的金融風險中，金融市場風險具有特殊的地位。近年來，隨著經濟全球化和金融自由化，金融市場的波動性不斷加劇，金融工具所蘊涵的風險結構越來越復雜；同時金融市場在經濟運行中的作用和地位不斷上升，全球經濟運行的虛擬程度不斷提高，工商企業的經營更加依賴金融市場，傳統金融機構如商業銀行的業務也趨向金融市場。這些因素使得金融市場風險越來越成為現代工商企業和金融機構面臨的主要金融風險之一。
2.2 工商企業的金融市場風險。金融市場風險是影響企業現金流的最主要因素之一：一方面，匯率、利率、商品價格等市場因子的波動不僅直接影響了企業定期財務報表的收益狀況，而且也對企業的經營狀況產生極為重要的影響。另一方面，金融市場的發展使企業可以利用更多的金融工具來管理金融風險、降低融資成本、調整資本結構、提高投資效率，導致企業的實體經濟行為介入金融市場的程度加深。
2.3 金融機構的金融市場風險。作為影響資產負債價值的最基本因素，金融市場風險一直是金融機構最基本和重要的風險之一。而全球市場一體化所帶來的全球企業環境的巨大改變，又使得金融機構經營中的市場風險暴露不斷增加。
3.金融風險管理概述
3.1 金融風險管理的含義。金融風險管理是指各經濟活動主體在籌集和經營資金的過程中，對金融風險進行識別、衡量和分析，并在此基礎上有效地控制與處置金融風險，用最低成本即用最經濟合理的方法來實現最大安全保障的科學管理方法。合理的風險管理策略可以消除和盡量減輕國際金融風險的不利影響，改善微觀經濟主體的績效，并有利于整個宏觀經濟的穩定發展。
3.2 金融風險管理的策略。風險管理的策略主要有以下幾種：一是風險回避。風險回避是指在金融活動中主動放棄或拒絕實施某項可能引起風險損失的方案。二是風險防范與控制。對風險采取預防和抑制措施，以期減少風險發生的次數，減少損失后果的嚴重程度。三是風險轉移。風險轉移是指在風險發生之前通過某種交易活動，將可能發生的風險轉移給其他人承擔，從而避免自己承擔風險損失。金融風險轉移的方法包括：風險資產出售、擔保、保險和金融衍生工具等。四是風險分散。風險分散是指利用不同風險類別的相關性，通過承擔各種性質不同的風險取得最優風險組合，使其總體風險水平最低，同時又可以獲得較高的風險收益。五是風險對沖。對沖也稱套期保值。是指針對某一資產組合面臨的金融風險，利用特定的金融工具構造與其價值變化方向相反的頭寸，以減少或消除資產組合市場風險的過程。六是風險補償。風險補償主要是指在損失發生前對風險承擔的價格補償。即對于那些無法通過風險分散、風險對沖或風險轉移進行管理，而且又無法規避、不得不承擔的風險，投資者可以采取在交易價格上附加風險溢價，即通過提高風險回報的方式，獲得承擔風險的價格補償。
3.3 金融風險管理流程。金融風險管理必須構建一個高效、完整的風險管理系統，為金融風險管理戰略的確定和實施提供可靠的保障。一個完整的風險管理組織一般由董事會及其專門委員會、監事會、高級管理層、風險管理部門和其他風險控制部門五個部分組成各個部門和組織都具有明確的風險管理責任和報告線路。
4. 網絡金融風險防范措施
認識到網絡金融風險的存在及其不良影響，并不意味著不要發展網絡金融。相反，網絡金融的發展是大勢所趨。為了保證網絡金融的健康有序，必須著力加強網絡金融風險防范。鑒于網絡金融的特點，網絡金融風險的監管和控制措施也就不同于傳統金融風險管理的手段和方式。
4.1加強網絡金融系統的基礎建設。我國在信息技術的發展方面起步較晚，目前我國使用的計算機軟硬件系統大多是引進國外相對落后的產品，這也在很大程度上對我們進行網絡金融風險防范帶來了不利影響。因此，我們應重視信息技術的發展，加快我國信息產業發展進程，大力發展先進的、具有我國自主知識產權的信息技術，以加強網絡金融系統的基礎建設，提高計算機系統的關鍵技術水平，提高計算機軟硬件系統的安全防御能力。只有如此，才能從根本上防范和減少網絡金融安全風險及技術選擇與支持風險。
4.2完善金融系統計算機安全管理辦法，建立金融系統網絡金融風險防范機制。網絡金融風險的本質是仍然是金融風險，傳統金融機構作為網絡金融的主體應從源頭上加強網絡金融風險防范。金融機構應加強內部控制職能，充實內部科技力量，制定完善的計算機安全管理辦法，建立網絡金融風險防范制度，健全本系統計算機安全管理工作機構，聘請專業人才成立專門從事防范網絡金融風險的專職隊伍。
4.3加強防范和控制網絡金融風險的法制體系建設。我們應在借鑒發達國家的先進經驗的基礎上，及時制定和頒發相關法律法規對電子交易的合法性、電子商務的安全性進行規范，盡快出臺《電子商務法》，對數字簽名、電子憑證的有效性進行明確規定，明確電子商務中銀行和客戶雙方的權利和義務。同時還要完善對金融行業的監管規章，增加對其提供的網絡金融業務的監管。
4.4加快社會信用制度建設、健全個人信用體系。據統計顯示，發達國家的企業逾期應收賬款約占貿易總額的0.25%～0.5%，而在我國，這一比例卻達5%以上。我國的個人信用體系也基本屬于空白。因此，我國要發展電子商務，發展網絡金融，必須加快信用制度和個人信用體系建設，這是降低網絡金融虛擬性所帶來的風險的有力保證。金融機構應以結合傳統紙質結算為基礎，開發個人信用數據庫，并實現個人信用信息共享，用以提供個人信用報告網絡查詢服務、個人信用資信認證、信用等級評估和信用咨詢服務，逐步建立個人信用體系。無論是對傳統的金融業務，還是對新興的網絡金融，健全的個人信用體系，完善的社會信用制度都是減少金融風險，促進金融業規范發展的制度保障。
總之，網絡金融的發展為人們提供了便利、快捷的金融服務，但也帶來了前所未見的網絡金融風險，這些風險的存在大大影響了交易和資金的安全性，影響了金融業的健康向上發展。因而，防范網絡金融風險，以保障網絡金融業務對經濟發展的良性促進作用是非常必要的。
參考文獻：
[1] 李虹.網絡金融特殊風險深化[J].浙江金融，2007（11）.
自20世紀70年代布雷頓森林體系崩潰以來，國際金融市場利率、匯率波動加劇，金融風險不但是各類金融機構無法回避的基礎性風險，也是處于全球經濟一體化中的各非金融企業所要共同面對的風險。電力行業是以電能作為動力能源的電力生產與消費系統。隨著我國基礎設施建設的發展，電力改革的深入，電力企業服務領域不斷拓寬，市場體系日益完善，法律法規逐步健全，整體實力明顯增強。電力行業在促進改革、保障經濟、穩定社會、造福人民等方面的作用不可替代。作為現代企業風險管理的重要組成部分，金融風險管理對于電力行業的發展具有重大意義。
一、電力行業所面臨的金融風險的理論分析
（一）電力行業所面臨的金融風險的內涵
廣義的金融風險是指金融變量的變動所引起的資產組合未來收益的不確定性。它既可能帶來正收益，也可能帶來負收益，利弊共存。金融風險對于金融類企業與非金融類企業的地位和作用不同，本文所研究的電力行業屬非金融類企業，依據這一特性，本文側重討論金融風險有可能給微觀經濟主體帶來的不良影響，即本文將風險解釋為低于預期的可能性。這些不良影響包括金融風險可能會給企業帶來直接或潛在的經濟損失，影響企業的預期收益，增加企業的交易和管理成本，同時也可能會降低各相關部門的生產效率和資金利用率。本文所討論的金融風險內涵為金融變量的變動所引起的資產組合未來收益的損失，具體包括企業在從事金融活動時，由于匯率、利率、金融資產價格及商品價格在一定時期內發生偏離預期值而發生的損失。
（二）電力行業所面臨的金融風險的分類及成因
按照驅動因素分類，電力行業所面臨的金融風險主要分為市場風險、信用風險、操作風險和財務風險。市場風險指由于包括匯率、利率等金融市場變量的變化或波動而引起的資產組合未來收益的不確定性。電力行業從事大量原煤等原材料和機電等產品進出口業務，匯率波動對其經營目標的實現影響顯著。利率風險是指由于市場利率水平的變動而引起企業未來收益的變化的不確定性。銀行借貸目前仍是電力企業最主要的融資手段。20世紀90年代初我國提出利率市場化改革的基本設想，之后隨著利率市場化程度逐步加快，我國的金融市場出現了前所未有的波動性，也使得利率風險成為企業所面臨的重要風險之一，直接影響著企業的現金流及其價值。購買力風險，也稱通貨膨脹風險，是指由于一般物價水平的變動導致電力企業未來收益變化的不確定性。電力產品生產的重要原材料———鋁、銅、原油等，都是國際價格波動很大的商品，這些價格波動直接造成電力企業實際成本的變化，使預期的利潤率目標無法得到保證。
電力行業的信用風險主要表現形式是應收賬款產生的信用風險。電力行業由眾多分別或同時提供電力相關產品、系統或服務的企業組成，上下游電力企業的經營情況關聯密切，相互影響。在我國現有電力體制下，由于國家對電價的調控和煤炭等原材料價格上漲壓力的共同作用，作為電力行業中堅力量的發電企業往往面臨著低利潤率甚至虧損的經營局面，財務狀況差，償債能力低。這就會常常影響其對上游電力設備、產品、服務供應商的付款，使得那些作為其債權人的電力企業無法按時收到賬款，現金流受到影響。過多的壞賬會對上游電力企業的經營造成嚴重不良影響，在電力行業引發連鎖信用危機。電力行業的操作風險主要體現為由于內控機制不健全所產生的違規操作行為的可能性，它涉及更多的是內控制度建設，包括內控機構組織結構的設置、內控制度的制定、執行。操作風險導致的結果可表現為各種違規行為的出現，如虛假的財務報告、電力項目投標的商業賄賂等。操作風險的成因包括制度規范的缺失和審計監督的不到位。審計監督不到位，制度就缺乏執行力。
二、我國電力行業金融風險管理的現狀及問題
（一）金融風險管理觀念在電力行業形成時間短，實踐程度低
與將金融投資作為主要經營業務的金融類企業相比，作為非金融類企業的電力企業的管理層對金融風險管理重視不夠，認識不足。一方面，從金融風險防范觀念看，很多電力企業管理者尚未意識到金融風險對企業實現經營目標的重要影響，沒有把金融風險管理作為企業風險管理的組成部分予以重視。另一方面，從對金融風險的認識能力上看，當前國內一些電力企業的高層管理人員金融知識積累不夠，缺乏金融風險管理的專業技能，無法對企業實施有效的金融風險管理。
（二）很多電力企業缺乏對金融風險避險工具的了解和使用
不同于金融類企業金融管理的目標是實現收益，電力行業進行金融風險管理的目的在于保值。首先，用于防范金融市場風險的套期保值工具在電力行業的應用仍較為有限。除了電力行業管理者自身對金融管理工具的認識不足外，造成這一問題的主要原因也包括商業銀行提供的金融衍生產品較為單一，這與我國當前金融市場整體發展仍然相對比較落后、商業銀行經營品種不夠豐富有關。
（三）缺乏可靠的信用風險控制工具
目前國內電力企業普遍缺乏有效的商帳管理。首先，企業資信評估的觀念在國內形成較晚，很多電力企業為單純追求高銷售額甚至在未對客戶進行任何信用狀況調查的情況下就簽署訂單，為日后無法按時收回款項埋下隱患；其次，企業獲取客戶和供應商信用狀況的渠道較為有限，這是由于我國的信用評級體制尚處于起步階段，評級機制還很不完善，缺乏獲取企業信用信息的可靠途徑造成的，為電力企業分析客戶資信狀況造成困難。
（四）電力行業金融風險管理的內控體系沒有發揮應有的效用
我國主要電力支柱企業均屬于傳統國有工業企業，改革開放以來，經過股份制改革，在一定程度上在制度建設方面取得了成效，但就現階段而言，我國的電力企業對金融風險的評估、審計能力普遍較弱。總體來看，電力企業的內控功能弱化，尤其是內部審計功能弱化，這樣很容易弱化風險管理責任，不利于風險管理能力的提高。國有企業內部審計功能的弱化，主要表現在內部審計部門缺失或不獨立，從事內部審計工作的人員素質不高、能力不夠，內部審計工作沒有經常化、沒有體現風險導向原則等。
三、大力加強我國電力行業金融風險管理建設
電力行業建立完善的金融風險管理系統，不僅有利于電力企業自身的穩定發展，對于整個基礎設施行業乃至國民經濟的健康發展都具有重要意義。#p#分頁標題#e#
（一）轉變傳統電力企業經營管理理念，提升金融風險管理意識
轉變觀念是提升我國電力行業金融風險管理水平的第一步。應將金融風險管理放在與生產經營風險同等重要的位置，作為電力行業一項全局性、長期性工作來抓。電力企業要借助風險文化的凝聚力促成企業全體齊心合力抵御風險。風險管理文化涉及員工的個人價值觀和他們接受風險的態度。首先，企業高管層應在培育風險管理文化中起表率作用，強化風險意識，并經常進行風險管理方面的培訓和溝通，使員工能從企業本身經驗中吸取教訓。另外，電力行業要加大金融風險管理文化宣傳，包括金融風險價值觀宣傳，加強金融風險管理知識培訓和經驗交流，增加正面或反面的典型風險案例教育，幫助員工樹立風險意識，提高風險管理能力。
（二）完善電力行業金融風險管理組織機構建設
完善金融風險管理組織機構建設，包括規范法人治理結構，建立專業風險管理部門和內部審計部門等。健全風險管理組織，包括規范相關部門的管理責任，引進和培養合格的風險管理專業人才等。建立健全規范的公司法人治理結構，確立董事會在企業全面風險管理中的中心地位。使董事會切實履行起確定企業風險管理總目標、風險偏好、風險承受度的責任，批準風險管理策略和重大風險管理解決方案，作出有效控制風險的決策。明確企業各部門的風險管理職責，建立起風險控制的三道防線。金融風險管理不僅僅是管理層、董事會的責任，也是整個企業不同層次的員工都應該參與的工作。在企業防范風險的過程中，業務部門構成日常風險控制的第一道防線，專業風險管理部門構成風險控制的第二道風險，而管理層和內部審計部門則構成風險控制的第三道防線。
（三）完善電力企業金融風險管理工具，提高金融風險管理能力
規范、有效的金融風險管理工具是電力行業提高風險應對能力的基礎。電力企業應加強與金融機構的合作，充分利用金融衍生工具規避金融風險。首先應明確電力企業使用金融衍生工具利用的是其套期保值功能，而不是投機獲利功能，是為了降低企業所不期望的因外匯價格和商品價格變動而產生的金融風險。套期保值工具使電力企業的商品收入和成本不受外幣和商品價格波動影響，從而能夠更可靠的預估以本幣計算的未來的現金流，幫助電力企業更有效率地安排未來的經營活動。
[論文摘要]: 文章提出了必須整頓和規范金融市場、構建完善的金融體系、加強金融風險管理和建立金融風險保險機制等風險規避策略。
金融是現代經濟的核心，金融市場是市場經濟體系的動脈，是市場配置關系的主要形式。金融體系的安全、高效、穩健運行，對經濟全局的穩定和發展至關重要。一旦金融機構出現危機很容易在整個金融體系中引起連鎖反應，引發全局性、系統性的金融風波，從而導致經濟秩序的混亂，甚至引發嚴重的政治經濟危機。加強金融市場的安全性，采取一定策略防范與化解金融風險，以保證我國金融業沿著健康有序的方向發展，勢在必行。
1. 金融風險產生的原因
(1) 計劃經濟體制的束縛尚未完全解脫，國有企業建設資金過分依賴銀行貸款，，而且國家對銀行行政干預較多，銀行經營自主權有時難以落實，這是金融風險形成的重要因素之一。在向市場經濟轉軌過程中，由于眾多原因，我國經濟運行時冷時熱，相應的金融運行有時失控、緊縮、放松和再膨脹，加大了銀行風險管理的困難。在市場化的進程中，市場經濟所常見的缺陷也逐漸暴露出來，如：市場存在著不公平的競爭，市場的約束機制缺乏等等。
(2) 不完善的金融管理模式。嚴格地說，即使在激烈競爭的市場經濟環境下，如果有比較完善的金融管理模式，仍可以將銀行風險控制在較低水平。但我國現階段的金融管理模式，仍有一些欠缺。其一，在宏觀監管方面，還需強化各銀行按市場規則公平競爭。另外，對于有的銀行以不遵守金融法規和制度為前提的競爭行為，宏觀監管也缺乏有效性，表現為僅停留在事后管理的狀態，從而難以達到防范風險的目的。其二，在微觀管理方面，銀行的內部控制薄弱，表現在制度建設滯后，內控體制不順、權利制約失衡、會計信息失真等，較易發生銀行風險。
(3) 金融機構內部風險控制力量薄弱。當前一些金融機構對防范金融風險問題缺乏應有的重視，有的甚至頂風違章違規經營。從理論上講，各金融機構應該成為金融風險管理與控制的主體，經營者本人在防范金融風險上應該竭盡全力。但由于我國金融機構的產權制度不明晰，缺少明確的所有者代表，國家承擔幾乎全部的金融風險成本，經營者缺乏內部風險控制的動力和壓力，很容易開脫和逃避承擔金融風險成本。
(4) 國際社會金融波動的牽動市場國際化必然帶來金融國際化問題，而國際金融波動必然影響國家金融。改革開放以來，我國加強了國際間的金融往來，在國家的計劃安排下舉借外債，引進外國銀行，擴大對外貿易往來，在為我國經濟建設帶來了活力的同時也帶來了一定的金融風險。由于我國沒有完全開放金融市場，目前國際金融波動并沒有直接、同步地牽動我國的金融，但其對我國進出口貿易的影響將最終作用于我國金融體系。
2. 防范與化解金融風險的途徑
(1) 金融機構應提高自我防范意識，增強自我防御能力
金融機構經營管理應從過去只重視規模擴大轉移到注重質量效益的提高上來，金融監管應從過去以合規性監管為主轉移到以風險監管為主上來。建立健全貸款管理責任制度，嚴格實行資產負債比例管理，加強和完善金融機構內部稽核制度，尤其是應注重對衍生金融工具交易的稽核，建立健全風險的預警系統，通過設計一套完整的風險指標體系，從定性定量兩個方面加強對風險的事前控制。
(2) 進一步深化金融體制改革
加快發展和完善金融市場，推進金融體制改革。積極創造條件，完善全國統一的同業拆借市場，合理引導資金流向，為實現利率市場化創造有利條件；完善票據貼現市場，為企業和銀行短期融資創造條件；加快資本市場發展步伐，在規范證券市場的基礎上，適度擴大股票和企業債券市場規模，為企業開辟多種籌資渠道，并通過資本市場籌集發展資金。加快推進國有商業銀行按現代企業制度的要求進行改組改造，使其真正成為遵循市場經濟規律運作，具有活力和競爭力的企業。從而規避和降低金融風險，改善金融服務，支持經濟發展。 轉貼于
(3) 健全金融企業內部控制制度
建立資產負債管理制度，資金交易風險管理制度，內部授權、授信制度等一系列業務授權管理制度。提高金融機構本身對風險的防范能力。對國有商業銀行來說：對于制度性的金融風險，國有商業銀行要切實加強防范信貸風險，這是因為信貸風險是我國商業銀行目前最大和最具有威脅性的風險。堅持貸前調查、貸時審查和貸后復查制度，進一步規范借款合同、保證合同、抵押合同的文本，特別是要注意完善貸款擔保制度，簽約前要嚴格審查抵押財產的價值、產權、實效以及擔保企業的實際擔保能力，并依法辦理登記手續；完善貸款審批程序，實行信貸管理與信貸經營相分離，調查與審查相分離，審查與審批相分離，改變信貸人員權力過大缺乏有效監督的貸款風險制約機制。
(4) 切實加強領導，實施監管責任制，建立有效的監管體系、調控體系
隨著我國金融業逐步向混業經營發展，我國政府應基于漸進方式向混業經營過渡的思路，結合混業經營的具體進程，建立適應這種經營趨勢的監管體系，對金融業實施有效監管和控制。各職能部門要明確監管對象和監管內容，要把所有金融日常監管任務落實到部門、落實到人，并切實履行監管職責。對重點監管對象要明確監管人員或監管小組專門監管。要探索建立中央銀行金融監管人員等級制。培育和完善良好的信用環境。政府通過加強立法、執法工作，使整個社會的交易活動和債權債務關系契約化、規范化。同時，培育和完善良好的信用環境是降低金融風險的有效途經。
(5) 建立金融風險保險機制
建立完善的金融風險保險機制，可以使銀行在一定程度上轉移風險，同時金融保險機構對投保單位也起到一定的監管作用。運用保險機制分散和化解風險，可以更好地維護銀行的經營安全。設立存款保險制度，即通過設立存款保險公司，向金融機構收取一定的保險金，對在該金融機構的存款實行保險，以防止金融機構經營出現困難時存款人的擠兌行為，使銀行有機會通過調整渡過難關。例如，銀行在發放貸款的同時，可以以貸款為標的直接向保險機構投保。屬于保險范疇內的原因造成貸款到期不能收回的本息可由保險機構補償，銀行將貸款本息的追償權轉移給保險機構，以此將貸款風險轉移給保險機構。當然，保險機構要行使對投保金融企業的監管職能。
參考文獻
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［關鍵詞］金融風險；風險管理；防范對策。
金融風險管理是各類經濟主體在籌集和經營資金的過程中，通過對各類金融風險的認識、衡量和分析，以最低成本即最經濟合理的方法來實現最大安全保障，獲得最大收益的一種金融管理方法。金融風險管理的目標，總的來說，是處置和控制風險，防止和減少損失，保障資金籌集和經營活動的順利進行。
一、金融風險管理的目的
風險是一種客觀存在的現象，任何企業都要面對風險，任何經營活動都有風險。所以任何企業要想取得成功，都必須學會風險管理。金融風險管理是特別針對金融行業而言，指因不確定因素的發生而給金融活動造成的損失或者帶來的負面影響。這些不確定因素被稱為風險因素。風險管理的主要內容是分析風險因素發生的可能性、造成資金損失的大小以及制定有效的控制措施。風險管理的過程是一個動態的過程。從風險意識開始到風險識別，再由風險識別到風險分析，到風險處理后的風險控制和反饋，最后又返回到提高風險意識，開始新一輪的風險管理過程。
從20世紀70年代以來，全球金融風暴迭起，危機頻發，引起各國政府和金融界的廣泛關注。而隨著我國金融領域的進一步改革與開放，在原本比較薄弱的金融體制基礎上，金融市場產生風險的因素逐漸增加。所以就此基礎上來說，金融風險管理的目標有兩個：一是安全性，它是金融風險管理的基本目標；是收益性，它是金融風險管理的最終目標。
二、金融風險的主要表現形式
在我國金融業快速擴張的同時，金融發展中的風險隱患也在不斷加劇。具體有以下幾個方面的表現形式。
1．管理體制風險。這是指金融管理體制的不完善引起的資金損失或運營效益下降。由于在實際工作中的管理效率降低，監督乏力的問題，以及其內部之間、與業務部門之間、與外部的經濟單位之間，存在不協調和溝通不及時等問題。管理體制風險是最大的風險，對該風險的化解與防范極為重要。
2．金融交易信用風險。信用風險是指交易對手不能或不愿履行合同規約的條款而導致損失的可能性。這是當前我國銀行業比較突出的金融風險。雖然我國幾次從四大國有商業銀行劃出不良貸款，使不良貸款比率下降，但與其他國家相比，我們的不良貸款還是相當高的。我國銀行自身約束不利，對債務人的法規約束軟化也是造成信用風險的原因。
3．金融改革風險。是指因出臺一項政策所帶來的負面作用。毫無疑問，一項政策或改革的實踐是為解決現實中的突出問題，但也可能在解決這個問題的同時，又產生其他問題。從風險的角度分析，就是又增加了一些新風險因素。這些風險因素，輕則影響政策或改革的成效，重則危及政策或改革的成敗。因此，政策風險是決策時首先應該充分考慮的。
4．資金運作風險。資金運作風險包括資金流動性風險和資金管理風險。流動性風險指沒有足夠的現金清償債務和保證客戶提取存款而給銀行帶來的損失的可能性。資金管理風險是指因資金被擠占挪用而不能滿足支儲需要或存儲不經濟所產生的負面作用。這種風險出現時將嚴重影響商業銀行。
5．金融機構內部管理風險。內部管理風險主要有技術風險和道德風險。由于金融活動和金融關系的復雜性，使得金融人員及有關業務人員在工作中可能出現技術性差錯而帶來損失。例如隨著金融辦公自動化的提高和金融管理任務的增加，線路故障、操作失誤、黑客人侵、數據丟失、業務差錯等問題時有發生。道德風險是指因金融人員道德品質下降，給資金安全帶來的負面影響。在金融活動中，有些金融人員抓住各種機會以各種似是而非的名目、借口和手段侵吞公款的事件屢見不鮮。
6．利率匯率風險。我國銀行業及吸收存款的金融機構之間時常會互相競爭抬高存款利率，收攬儲蓄。這種競爭方式使得利率風險大大增加。此外，國際金融市場匯率變動頻繁，直接影響外匯資產，使我國商業銀行面臨高匯率風險。
三、加強金融風險管理的措施
我國金融風險管理的現狀是值得人們擔憂的。建立符合金融行業戰略定位的科學、完整、高效的風險管理體系，是我國金融行業有待解決的現實問題。從金融風險管理的具體操作上看，我們可以采取以下策略：
（一）加大宣傳力度，提高金融風險管理意識。
首先，提高金融機構的風險防范意識。要加強金融機構管理人員和從業人員的金融法規學習，提高自身的素質；要積極開展金融法規的宣傳和學習活動，讓廣大員工真正了解有關法規的基本常識，用法律規范自己的行為，充分運用法律手段防范金融風險，達到管理與控制金融風險的目的；要加強金融業務學習，建立一支高素質的經營管理和從業人員隊伍。
其次，增強企事業單位與居民個人的風險管理意識。金融體系的穩定和發展離不開其他相關部門的協調配合，如政府、企業、居民及其他公共事業部門。因此一方面要把企事業單位的風險管理意識的強弱和金融支持緊密聯系起來，以此作為貸款和投資的依據，嚴把金融風險關；另一方面要分析其行為導致的利益最大、最小化，使其從自身利益出發，自覺地提高金融風險管理控制意識，監督各經濟機構的經營行為。
（二）建立金融機構內在的風險防范機制。
首先，國有商業銀行要分清職責，協調配合，切實貫徹一級法人制。一級法人制度下的上下級行政關系和相關部門之間的關系在風險的防范和化解過程中是至關重要的一個問題。要按照分級經營、分類授權的原則，切實建立起完善的經營授權制度，將風險責任劃分明確。
其次，建立完善、嚴密的內部管理制度和內控制度。一是建立健全內控組織體系；二是建立內部稽核監控指標體系；三是加強對權力的制衡與約束；四是嚴格對貸款、投資等資金的運用操作，實行“第一責任人”制度，負責按期收回資金本息，同時健全大額貨款、風險資產、非盈利性資產、表外資產等重要事項的備案制度。
（三）建立金融監管的外部輔助控制系統，加強區域性金融風險的防范。
金融監管的外部輔助控制系統包括三個方面：一是各級政府對當時金融業的行政領導和對金融風險防范的責任。政府對金融業的行政領導并不是指直接對金融業務特別是信貸進行行政干預，而是指對當地金融業的穩定發展和穩健運行負有行政領導責任，對金融風險負有行政責任。人民銀行及各級分支行要及時向當地政府通報金融風險現狀，對易發度高的各類金融風險和高風險的地區迅速提請各級黨政領導高度重視和警惕，出現問題要由當地政府協調處理。二是金融同業制約。在轄區內按照平等、公益的原則建立金融同業工會，制訂同業公約，共同遵守，互相監督，進行自律。通過金融機構自我約束、相互監督、有序競爭、共同發展。三是建立金融社會監督機構，加強審計部門對金融系統的外部審計，督促金融機構化解風險，加強執法部門對金融機構的執法檢查和對社會非法金融機構、社會非法金融活動的打擊，共同維護金融秩序。
參考文獻：
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關鍵詞：金融業 風險 措施
一、金融業的風險因素
1、政府干預
商業銀行存在大量不良資產，各級政府對銀行的日常經營干預較大，扭曲了銀企關系，銀行對國有企業債權約束欠缺，國有企業拖欠了大量的銀行債務，而且在企業資產重組過程中，逃債、廢債現象嚴重，這無疑加重了銀行的壓力。我國的金融機構在運行的過程中，很大程度受到政府行為的影響，這就將行政過程中的決策失誤和財政政策矛盾轉嫁給金融機構，加大了我國的金融風險。銀行體制改革滯后，銀行的商業目標與政府干預的矛盾，政府的過度干預行為并沒有退出銀行的業務活動，銀行仍要最大限度地體現政府的意志。同時，政府過度干預銀行業務這一行為的本身在引起國有銀行反感的同時，銀行的生存又對政府產生極大的依賴性。
2、金融企業自身機制的不健全
我國有些金融企業缺乏嚴謹的貸款風險防范、貸款質量監管制度、內部控制制度、信貸風險評價制度、信貸監督制度、信貸資金使用制度等。比如授權授信制度未嚴格執行對信貸資金的使用方向、范圍等缺乏明確的限定，這些都不可避免會產生金融風險；產權關系不明晰。從理論上講，銀行與企業之間的債權債務關系在借款還本付息的信用準則和法制監控下是能夠正常循環的。但是中國的現實卻表現為企業以各種形式和理由盡其可能地逃避債務，致使銀行背上了沉重的不良債權的負擔，潛在金融風險是令人擔憂的。
二、金融風險的管理與應對措施
1、業務管理與風險管理的闡釋
業務管理，也可稱為事前風險防范，業務部門負責識別、評估、承擔風險，盡可能減少業務操作產生的風險，制訂并嚴格執行計劃，以減少因風險產生的不良后果。風險管理，即事中跟蹤，由風險部門提供專業意見，業務部門嚴格按適當額度、政策、程序和措施執行，并以財務手段監督業務部門，提出建議，與風險承擔者組成戰略伙伴，根據市場或產品的復雜性及不穩定性指導日常工作。
2、強化內部管理和風險監督機制
加強內部管理，完善內控制度，明確各職位的任務和責任，相互制約、相互監督。美國銀行風險管理的經驗值得借鑒，其治理實踐包括計劃、執行和評估，重點在于取得高于資本成本的回報。其手段是額度控制、交易產品風險及對沖策略。在內部設立風險和資本委員會，其主要職責是從全局出發，審批業務計劃，并不斷調整業務計劃的額度；對市場風險、信用風險和運營風險的資本進行調配。做法主要是通過衡量公司對風險可接受的額度和程度，及其經營能力，實行量化管理。風險管理將按照可承受能力在業務計劃過程中分配資金。額度大小取決于市場風險、信用風險、運營風險所需資本總額的規模。借鑒西方金融業的經驗，建立一套符合我國國情的風險管理體制十分必要。
3、培養風險管理方面的人才隊伍
培養和引進一批高水平、高素質的金融工程師隊伍和風險管理方面的人才將是眼下人力資源開發的重要方面。基于自身條件的限制，中小金融機構可以采取請進來走出去的方針，從三方面人手：其一是請國內外專家前來講課，提高本單位金融現有從業人員的專業水平；其二是與國內外高校聯合，利用現有的條件，定向培養適應現代化金融企業管理的尖端人才，使之熟悉和掌握國際上先進的風險管理和分析工具，并運用到實踐中；其三是改善自身條件，吸引金融工程、風險管理方面的人才，學習和借鑒國內外先進經驗，為本單位建立一套行之有效的現代風險管理和風險控制體系。
4、建立存款保險制度
金融機構作為貨幣信用的中介機構，主要資金來源是吸收存款者的存款，如果存款人的利益得不到保護，則可能出現信用危機，影響金融業的生存和發展。存款保險制度是保護存款人利益，穩定金融體系的事后補救措施。它要求吸收存款的金融機構將其吸收的存款按一定的保險費率向存款保險機構投保，當投保存款機構經營破產不能支付存款時，由存款保險機構代為支付法定數額的保險金。在我國，金融機構尤其是商業銀行自有資金占有率較低，存款是它主要資金來源，再加上商業銀行內部管理制度不健全、不良資產大量增加。因此在我國建立存款保險制度尤為必要。當然，如何構建適合我國國情的存款保險制度，這是一個值得研究的問題。我認為我國可以考慮制定《存款保護法》，存款保險公司應由政府舉辦，如果存款保險公司隸屬于中央人民銀行，接受中央人民銀行的監管，那么存款保險公司就可能會形同虛設，獨立性將難以實現。同時要求所有吸收存款的銀行均應參加存款保險（強制保險），當然相應的一些措施（如確立一個比較合理的費率）應依據不同的承保對象的不同情況靈活地規定，這需要在理論上、實踐中來不斷加以完善。
綜上所述，在防范金融風險的過程中，我們要繼續深化金融體制改革，完善金融機構管理體制和內控制度，加強金融監管，才能有效防范和化解金融風險，維護國家金融體系穩定和國家安全。深化金融體制改革，對推動金融發展方式轉變，提升金融業整體實力和國際競爭力，防范金融風險，都十分重要。要針對突出問題和矛盾，不失時機地推進各項金融改革，保持金融高效穩健運行，促進宏觀經濟穩定，更好地服務于經濟社會發展。總之，當前商業銀行的風險趨于全球化、多樣化、復雜化，這就需要我們順應金融業風險管理的新趨勢，構建更合理和完善的金融業風險管理體系，采取與時俱進的新方法，積極度量風險，科學管理風險，合理承擔風險，獲取與之相匹配的收益回報，科學發展我國的金融業，以應對跨國銀行挑戰及經濟全球化的需要。參考文獻：
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［關鍵詞］企業;金融風險;問題;成因;對策
1企業金融風險管理的意義分析
1.1企業的良性運營離不開資金支持
對企業而言，所開展的一切生產經營與管理活動的重要基礎和前提條件就是擁有足夠的資金支持，從本質上來看，企業的運轉就是資金的流動，因此在市場經濟環境下，企業必須要積極采取行之有效的措施，通過多種方法和途徑來提升資金的使用效率，這一前提條件就是得有足夠的資金供自身使用，如果缺乏足夠的資金支持就容易陷入被動局面，所以對企業而言加強金融風險管理有助于為企業的生存和發展提供堅實的資金保障。
1.2有助于增強企業經濟效益，實現長遠發展
一些企業在發展過程中盲目擴大生產規模，過度追求經濟利益，卻對金融風險管控缺乏足夠的重視，埋下了不小的金融隱患，這很容易致使企業陷入較大的生存危機。在我國社會主義市場經濟運轉體制下，市場環境存在著多變和多樣的特點，更加加劇了企業在運營管理過程中存在的風險，所以需要企業管理者對相關的金融管控理論以及金融風險形成正確、清晰和全面的認識，避免本企業陷入金融危機。
2企業金融風險的類型分析
2.1融資風險
一些中小型企業缺乏對風險管理的足夠重視，甚至沒有設置金融風險管理部門。此外，對大部分金融機構來說是不愿意為中小企業提供貸款業務的，因此不少中小企業為了解決眼前的資金短缺問題，往往會通過民間借貸的方式來籌措資金，可是如果企業的運營和管理狀況不佳，就難以償還相應的債務，再加上中小企業資金回收的速度通常情況下比較慢，而且回收過程中的風險較高，最終埋下了不少的安全隱患。
2.2投資風險
對現代企業來說，希望通過一種新產品來實現自身長期發展的想法并不現實，并且我國大部分的中小企業普遍缺乏新產品的研發能力，導致其生產和銷售的產品比較單一，而且隨著時間的推移其產品的銷量將會不斷減少，就會導致前期的資金投入難以順利回收，此外由于不少中小企業缺乏有效的風險分散途徑，導致企業在投資過程中面臨著較大風險。
2.3市場風險
在日益多變的市場經濟環境下，我國的匯率、利率以及股票價格等波動都會變得更加頻繁，上述因素的存在都會對企業的生存與發展產生間接或者直接的影響，從而為企業的資金安全帶來一定的風險。
2.4操作風險
如果企業資產難以及時有效的變現，或者是不能有效的輸入現金流來償還債務，就有可能會對企業的資金流動產生不利影響，從而帶來風險。另外，企業的管理層如果出現了決策的失誤，也會給企業帶來不小的風險，所以企業領導和管理者必須對日常的規章制度予以科學、合理的制定和不斷的優化完善，以增強日常操作與管理過程中的規范性。
3企業金融風險的成因分析
通常情況下，企業產生金融風險的原因主要有內因和外因兩個部分，外因主要指的是市場經濟環境下變動比較頻繁的因素，比如匯率、利率等。現階段，我國不少企業缺乏足夠的金融分析能力，難以對不斷變化的金融市場做出科學合理的預測，因此在選擇發展方向的過程中容易出現失誤而引發金融風險，此外由于經濟全球化的影響，各個經濟主體之間的聯系愈加密切，使得金融風險的影響范圍和幅度不斷增加，如果銀行和其他的金融企業或者是金融機構出現了業務方面的矛盾時，也會對企業的金融管理工作產生非常大的影響，從而造成金融風險。內因主要有兩個方面的表現:一方面，企業缺乏多樣化和有效的金融風險防控手段，通常情況下企業要想對金融風險進行有效的防范，就需要對其進行預估和評判并積極采取有效的措施，可是在我國金融體制創新改革的時代背景下，傳統的風險評估手段難以發揮其應有的作用，特別是近幾年來，隨著我國新的金融政策的出臺，導致金融市場發生了很大變化，從而對風險評估的準確性造成了影響，導致難以實現預期的風險防控效果，不利于企業的健康發展;另一方面，缺乏專業能力強、綜合素質高的風險防控人員，和西方發達國家相比較的話，我國的金融行業起步較晚，導致從業人員的整體素質不高，再加上現階段我國的金融市場發展速度過快，導致風險防控人員的能力難以及時跟上，自然難以對企業所面臨的金融風險進行科學合理的預測和有效把控，其所擁有的有限的金融風險防控技術和手段很難應對不斷變化的金融風險，最終為企業的發展埋下了安全隱患。
4企業金融風險管理的優化策略分析
4.1樹立應有的金融風險防范意識
企業要想有效提升金融風險的管理水平，必須樹立應有的風險防范意識，對金融風險予以足夠的重視，對其形成正確清晰全面的認識，從本企業現階段的發展特點和運營管理的實際狀況出發，對潛在的金融風險進行科學合理的預測，并采取有效的措施進行防控。特別是對于廣大的中小企業來說，必須根據自身的具體情況，不斷優化和完善金融風險防范體系，進行經營制度改革，加強同其他企業的合作，積極開拓融資渠道，合理控制生產規模，以確保在自身經濟效益穩步提升的同時，能夠不斷增強自身對金融風險的防范能力。
4.2積極建立并完善科學合理的金融風險預警機制
在金融風險防范的具體過程中，企業必須要對金融風險的管理目標予以明確，充分考慮自身的風險承受能力和風險類別，并對風險管理的成本因素加以兼顧，精細化核算風險管理過程中的各項費用支出，并對其進行嚴格的管控，另外企業必須要加強內部控制與管理，確保基層員工的穩定性，確保正常工作不受到影響，在對風險管理目標進行確定的前提下，結合國家的相關法規政策以及自身現階段的發展特點，積極構建并完善科學合理的金融風險預警機制，要求風險管控人員對市場的變動情況進行全面的了解和分析，通過對各項數據和資料的收集，合理預測企業可能出現的金融風險并提前做好預案，安排專門的經濟項目負責人，對各項經濟活動和財務收支進行監督和管控，并將相關信息有效反饋到企業領導和管理層，從而為金融風險的防控提前做好準備。
4.3對衍生金融工具進行充分合理的利用
企業要想實現金融風險防范的預期效果，離不開對衍生金融工具充分合理的利用，比如企業在開展相關的金融業務過程中，可以通過期權或者是期貨等金融衍生工具，再根據金融市場的供需情況選擇最佳的交易方式。此外，要與自身現階段的發展特點和經營周期有機結合，從而確保應用數量和期限體系結構的最佳化，通過行之有效的內部財務管理，對金融衍生產品的交易行為加以全面的監控，此外要形成合理的成本控制理念，對金融風險予以有效的識別和防控。
4.4積極引進和培養高素質的復合型金融風險管理人才
引進和培養高素質的金融風險管控人才，不斷提升其專業技能和綜合素質，加大教育和培訓的力度，只有這樣才能更好地應對不斷變化和發展的金融風險。因此企業需要定期或不定期的開展金融風險管理人員的專業教育和培訓，并通過一定的懲獎措施激勵其進行自主學習，不斷提升自身的業務能力，從而更好地開展金融風險管理工作，為企業的穩定發展貢獻自己的力量。
[論文摘要] 2005年7月21日我國開始實行以市場供求為基礎、參考一籃子貨幣進行調節、有管理的浮動匯率制度以來，人民幣升值勢頭強勁。在此背景下，在華跨國公司面臨著巨大的交易風險。跨國公司應如何根據一些指標、數據對人民幣匯率的波動程度進行預測，并在此基礎上確定風險管理的方針，成本控制型或利潤創造型，通過選用合理的風險管理方式或其組合進行風險管理以降低交易風險，本文提出了四點建議。
2005年7月21日我國開始實行以市場供求為基礎、參考一籃子貨幣進行調節、有管理的浮動匯率制度以來，人民幣對美元升值勢頭強勁。人民幣升值給在華跨國公司的交易風險管理帶來了巨大的壓力。
一、人民幣升值背景下交易風險產生原因
交易風險是一種外匯風險，指跨國公司進行跨國業務取得外幣債權債務后，由于業務發生日的匯率與結算日的不同，而使跨國公司在結算這些外幣債權債務時可能出現的損益。
在固定匯率制或單方面釘住匯率制(中國進行匯率改革前的匯率制度)下，交易雙方之間，如中國和美國，并不會產生交易風險。但在浮動匯率制下，結算貨幣和本國貨幣的匯兌關系產生波動，而匯率波動必定造成一方受益一方受損。在人民幣升值背景下，以美元為結算貨幣、人民幣為本國貨幣的在華跨國公司在出口業務上將面對交易風險，即人民幣的升值將使公司直接受損，而在進口業務上則會直接受益。
交易風險的出現源于匯率的變化和業務發生日與結算日的匯率不同，因此匯率是影響交易風險的關鍵因素。圍繞匯率展開的交易風險管理屬于金融風險管理的分支，金融風險管理的理論發展影響著風險管理水平。
二、金融風險管理相關理論回顧與綜述
金融風險管理的產生與發展主要得益于以下原因:首先，在過去的幾十年時間里，世界經濟與金融市場的環境和規則都發生了巨大的變化。金融市場大幅波動的頻繁發生，催生了對金融風險管理理論和工具的需求;其次，經濟學特別是金融學理論的發展為金融風險管理奠定了堅實的理論基礎;最后，計算機技術為風險管理提供了強大的技術支持。
20世紀60年代后，金融學作為一門獨立學科的地位得以確立。期間產生了金融學理論界和實務界被廣泛接受和運用的經典理論和模型。在風險管理領域，Sharp和Lintner等人創立“資本資產定價模型”(CAPM)，認為風險資產的定價要和其所承受的風險成正相關關系，并通過無風險資產收益率和風險資產收益率的關系作為定價模型。Rose的“套利定價模型”(APT)，把影響風險資產收益率的因素加入模型，成功地提出了風險模型在套利技術下的定價原理。Black和Scholes的“期權定價理論”將影響期權價格的因素定量化，提出了決定期權價格的數學模型，從而使得期權成為可以交易的具有市場價格的金融產品，進而成為風險管理的重要工具。
交易風險管理也依賴于管理學的發展。Hunter 與Timme(1992)指出， 企業管理人發現公司常常暴露在外匯風險中， 不管是進口企業或出口商， 常常面臨換算風險和交易風險， 故經理人必須設計外匯的避險策略。面對多種避險策略，管理人必須評估策略的優劣。
三、交易風險管理一般模型及方法
交易風險管理一般模型主要包括三個方面:一是風險識別和預測;二是對風險控制進行決策;三是選擇合適的風險管理技術。
1.風險預測
交易風險管理是“必修課”，而這門“課程”最重要的基礎就是對匯率變動的預測。
理論上，在匯率波動的量化上，遠期可以參考卡塞爾的購買力平價模型(盡管實證支持并不很有力)，而作為短期匯率風險的交易風險來說，利率平價這個套利模型更受推崇，也更具實證價值。
2.風險管理決策
這個環節將會決定采用哪些方法來進行交易風險的管理。一般來說，風險管理的目標分為兩類:一類是成本節約型;另一類是利潤創造型。前者指通過風險管理，使交易風險的損失盡可能小，以節約總成本，選擇這種目標的公司所采用的風險管理技術多為保守型，且管理相對靜態和被動;利潤創造型則是保留風險帶來的收益，并將風險控制在一定程度，以利潤創造為目標的公司使用的風險管理技術較先進，管理更積極，但是會產生新的風險。因為以利潤創造型為目標的公司多采用金融衍生工具進行風險管理，而這些工具本身就含有極大的風險。
交易風險管理和會計風險管理，一般在進行外匯風險管理時不可兼得。跨國公司需要處理好兩者的關系，明確公司更關注哪類風險，并進行相應的風險管理。
3.交易風險管理
正確選擇對外交易中的計價貨幣、外匯儲備、提前和延遲收付款、參加外匯保險等方法可以在成本節約型風險管理中使用。成本節約型企業更多傾向于遠期外匯交易，利潤創造型公司則偏好期貨、期權等金融衍生產品進行套期保值。
四、在華跨國公司交易風險管理常用方法及對在華跨國公司交易風險管理的建議
1.在華跨國公司交易風險管理常用方法
人民幣目前正面臨單方面升值預期，中國采取的是小幅度漸進升值的方式，在華跨國公司可以清楚預期人民幣匯率目前會小幅度持續升值。
目前，中國的金融市場并不完善，多種金融產品、金融衍生品缺失，金融服務滯后。因此，在華跨國公司的交易風險管理只好采用傳統風險管理方法進行單一管理，即只能是成本節約型的風險管理目標，較為被動。
在華跨國公司，目前普遍采用遠期外匯交易進行風險管理。遠期外匯交易保值是交易雙方通過簽訂外匯交易合同， 事先約定未來的交割幣種、數量和匯率，到期按預定條件進行實際交割。一般是客戶與銀行簽訂合約，客戶通過這種交易，能保證在未來某一時刻，以確定的匯率獲得所需貨幣， 從而有效地避免匯率波動的風險。
2.對在華跨國公司交易風險管理的建議
根據一般模型，以及實證中的情況，對在華跨國公司交易風險管理提出了一些建議:
(1)理論上，在匯率波動的量化上，可以考慮利率平價模型。但是，中國目前的利率并不是完全按照資本市場的供需關系來定的，所以用利率平價模型來進行人民幣匯率變動的量化預測是肯定不準確的。而且，在現階段，人民幣匯率制度還是有管理的浮動匯率制。
根據現實(歷史)經驗，有兩個指標極其需要關注，一個是美元兌人民幣一年期海外無本金交割遠期外匯(NDF)市場上對人民幣遠期匯率的報價，另一個就是中國人民銀行的外匯掉期業務報價。
理論上，根據Kaen和Hachey，Hartman和Swanson的研究，他們考察了美國國內利率引導離岸市場利率的情況，提出了著名的“境內優先說”。用在人民幣匯率上就應該是國內遠期匯率引導NDF。但是，在人民幣匯率上，外匯管制弱化了本土信息優勢的功能，NDF一直充當了匯率波動引導者的角色。NDF比境內遠期要更準確地從事“價格發現”。值得注意的是，在投機資本的驅動指標上，NDF對熱錢的風向標作用明顯不斷增強，同時，國內匯率市場要越來越看重NDF在人民幣匯率問題上的位置和沖擊的力度。NDF目前的日均交易量已經做到了6億美元左右，大約在亞洲外匯市場排名第三，其市場規模和地位進步神速。新加坡作為目前最大的人民幣NDF離岸市場，其報價已經顯著制約了國內人民幣對美元遠期匯率的報價。香港也具有很大的影響力。 轉貼于
另外，中國央行與十家商業銀行于2005年11月25日進行了一筆金額達60億美元的人民幣與美元掉期業務，當時將一年期人民幣與美元的交易匯率定為7.85。2006年11月24日，外匯即期市場上，美元兌人民幣的中間價出現了“驚人的巧合”，報價正好是7.8526。由此可以看出，央行的掉期業務的匯率波動預測極具指導意義。
(2)跨國公司在考慮選擇成本節約型或利潤創造型時應該結合自身情況，甚至針對不同的業務采用不同的目標。一般地，對于金融機構來說，通常采用的是利潤創造型風險管理目標。由于金融衍生工具的實質是創造風險的金融票據，且金融機構的核心業務就是與資產的增值緊密相關，因此將風險杠桿化，使用衍生工具管理風險并創造利潤是首選。相反地，對于非金融機構來講，由于這些公司的核心業務仍是商業交易，所以采取傳統、簡捷、實用的風險管理方式，即對沖風險更為合理。
(3)目前，在華跨國公司的交易風險管理采用傳統風險管理方法進行單一管理。提前、延遲收付款和外匯遠期協議是在華跨國公司最常用的風險管理方式，目前開來也是最實用的理方式。這種保值方式比較靈活， 手續簡便，且避險效果好， 成本低， 因此在國際上也被廣泛采用。此方法簡單實用，目前來看，不足之處就是價格略高，企業難以完全享受到風險管理保值之好處。隨著中國金融市場的完善，人民幣衍生品的成熟，利潤創造型的風險管理勢必成為在華跨國公司未來風險管理的趨勢。因此，跨國公司應該對相關金融衍生產品有全面、深入的了解，并擁有一批專業人才;在用衍生品進行風險管理和創造利潤的時候，也要注意衍生品本身的風險。
【關鍵詞】金融創新風險管理金融業
現在我們從世界金融業的整體發展來看，國內外的金融市場逐漸在增多，金融業的風險也在不斷的增加。現在各種各樣形式的金融創新會存在很多新問題和風險。在國內金融市場中，我們的金融業應該不斷加強自身的財務管理，更應該知道防范和規避不必要的金融風險的重要性。
一、在金融創新條件下現在的金融風險的體現
與國外相比較，中國金融市場內的金融創新所帶來的風險是非常重要不能過忽略的。這樣的金融風險主要體現在兩個金融機構上：資本市場的證券公司和貨幣市場的商業銀行。兩大金融機構在各自發展過程中面臨著巨大的挑戰。
（一）商業銀行所面臨的金融風險
1.營業利潤偏低。商業銀行的主要目的在于能夠保證自身日常的經營和發展，最終能夠得到更多的利益。所以，商業銀行的生存和發展主要在于此機構的盈利狀況。此種情況與商業銀行要金融市場上進行各種競爭有直接關系。相較于世界其他有名銀行，在中國內的商業銀行的營業利潤很低。目前的各個機構的金融創新的主要目的還是希望能夠創造更多的財富。2.金融機構的不良資產比例太高。現在大多數商業銀行為了使得廣大消費者的需求的到滿足和考慮到自身的長遠發展，他們執行了將放寬銀行抵押貸款的條件的措施。并且對資產進入經濟各個領域給予了許可。這樣的措施是可以在某些程度上為我國的資本流通提高了效率，但是它所帶來了一定的風險和不良資產比例較高等等諸多問題。近年來，商業銀行有針對性地開始控制不良資產比例，取得了顯著成效。
（二）證券公司所面臨的風險
證券公司在我國資本市場中占有非常重要的地位，在管理資本風險方面和維護資本市場運行秩序等的方面一直發揮著不可缺少的作用。但是基于現在我國的金融市場的各個方面的問題，證券公司在我國并未完全將其所用發揮出來。在現在這樣競爭激烈環境下，證券公司同樣面臨著各種新的金融風險，比如資本的儲備嚴重不足。
二、增強金融風險管理的主要對策
（一）對金融企業的監管力度要加強
一個金融企業要想有一個很好的發展，在發展企業的金融市場方面，應當做到大力發展金融創新力。金融創新對金融市場的發展起著決定性的作用。對金融創新的監督不僅國家有關部門有責任，企業自身部門更是要進行非常嚴格的監督，可以選擇運用先進的技術手段，采用全新的管理理念，打造更好的金融創新企業。外部環境，在國家方面改變以前的管理體制，讓金融企業擁有自主管理權，政府方面，政府的工作重點應當放在金融企業的金融創新管理上面，要讓金融企業進行創新和創造。建立；良好的外部環境，可以保證確保金融市場內部的運行穩定。在金融創新監管者方面，積極鼓勵創新，能力的金融企業要盡量提供便利，對違法行為要及時發現并解決，進行相應的處理。
（二）加強金融企業的風險管理
要想促進企業更好的發展，其中有一條是最重要，加強企業內部管理，不管是對于普通企業還是對金融企業，同樣適用。一個金融企業要想進行金融創新，應分析創新的利潤。要根據分析結果做好準備，解決創新過程中出現的諸多問題，要建立正確的風險意識。金融機構內部是非常復雜的，不僅結構復雜、形式也非常復雜。金融企業要想很好的發展，必需制定符合企業發展的計劃。金融企業在遵循必要的原則和標準以外，不應急于求成，盲目追求利益。
三、結語
金融業受很多方面的影響，存在很多風險。金融業有關人員要提前做好風險防范和防范工作，有必要加強金融業的自身風險的管理，對于企業來說在進行金融創新時必須建立正確的可持續發展觀念，做好金融創新下的企業財務管理和監督，制定各項風險的有效防范措施，實現我國金融業更好的發展的目標。
參考文獻
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關鍵詞：新時期；中國；系統性金融風險；防范；優化策略
引言：
中國自改革開放政策實施之后，經濟形勢便發生了前所未有的變化，逐步成為了世界第二大經濟體。其中，金融便是市場經濟的命脈，它對我國經濟的發展起到了決定性的作用。通過回望過去各個國家發生的金融危機，從中了解到了金融危機對經濟發展所造成的危害。若金融危機無法得到有效的控制便極易產生連鎖反應，導致全局性金融危機的出現。嚴重時可能出現政治危機、經濟混亂等。那么如何防止系統性金融危機的出現，保障經濟體系穩定、持續的發展，本文就這一問題進行深入研究。
一、系統性金融風險及類型
系統性金融危機會影響到整個經濟的運作，系統性金融危機經過一定限度后便轉化為全局性金融危機，影響國家和利益，文章通過研究分析將系統性金融危機劃分為以下四種：
一是貨幣風險，由于物價上漲、通過膨脹引起貨幣貶值所帶來的風險。二是利率風險，在金融危機的影響下，市場利率會與金融機構資產之間的利率發生偏差，從而造成損失。三是國際收支風險，我國已步入了國際經濟體中，在金融危機的影響下，國際收支狀況變動過大，由匯率漲跌幅度過大而出現的風險。四是政策風險，一些在國家政策的變化而導致金融機構的資產負債管理發生損失。目前，我國系統性金融危機已經逐漸發展為高復雜化、涉及面廣的經濟體。例如：政府宏觀調控、銀行、利率、金融市場、經濟增長戰略、銀行體制等等。
二、新時期我國系統性金融風險防范的優化策略
（一）提高政府對個別金融機構的監管力度
系統性金融風險是一種宏觀金融風險，但它也是受到了個別機構風險所影響的。金融便是市場經濟的命脈，它對我國經濟的發展起到了決定性的推動作用。因此，在防范策略上首先便是要規范個別機構。
由于這些機構是以盈利為主體的，不會自己的去限制自己對金融體系的影響，這便需要監管著建立機制體系加以規范。該防范設計的核心在于個別機構風險、收益與社會整體之間的關系，使個別機構在制定發展規劃時將社會風險進行成本化處理。將金融機構的損失、利益、義務等進行明確、公開。提高政府對個別金融機構的監管力度，嚴格劃分出資本率、杠桿率以及流動性等要求。同時，評估個別金融機構對系統性風險的貢獻度以及對系統性金融風險的影響力。
（二）完善金融機構的風險評估和預警制度
在分析系統性金融風險后還需要定期的評估金融風險實行穩定性。通過評估結果來了解一個地區或國家在一定時間內的經濟發展狀況以及系統性金融風險的發生概率和規模。得出對未來風險狀態的評價或結論。因此，需要將系統性金融風險評估指標降入風險評估系列工具，通過這項工具來評判各個金融監管部門的主動引導性風險管理能力。
從而發現可能發生風險的界面并在源頭進行處理和控制。在構建風險評估機制的同時還需完善預警制度，定期對金融等閑進行測評，找到風險的形成原理和內在因素，并確定目前的風險狀況，預測未來的發展趨勢，通過分析報告和風險變化過程做出警示。
（三）設立多個指標防范個別風險發生
在規避個別風險中在充分考慮資本充足率的基礎上要需要考慮到流動性、杠桿率等指標。在設立多個指標防范，定期對金融等進行測評，首先，流動性指標可作為資本充足率進入銀行風險管理體系。若金融危機無法得到有效的控制便極易產生連鎖反應，導致全局性金融危機的出現。采用這種做法使資產和負債規定了定額的流動比例，可在一定程度上緩解危機來臨時所帶來的資金壓力。
其次，采用杠桿率作為資本充足率進入銀行風險管理體系。一些金融機構對風險的認識程度不一，量化能力也不同，在評估中所得的風險資本可能造成低估狀況。通過杠桿率進行協調便可在風險資本上設置安全網，避免增長周期被演唱以及資產的無顯示增加，杜絕了超高杠桿率狀況的發生。
（四）個別機構可籌集金融危機準備金
所有金融機構以重要性程度和系統性風險進行評估并籌集金融危機準備金，它有系統性風險監管機構掌控，當危機來臨作為金融機構的最后流動性資金。這種基金與危機保險金相似，也就等于金融機構的保險費。這筆基金在平時可放入國庫券中，采用這一做法具有以下幾點優勢。
第一，當危機發生是可不通過縮減資產穩定資本。第二，個別金融機構將自己的企業定位與國家的宏觀經濟目標相一致可使其自覺遵循系統性風險的防范，降低系統性風險。第三，可在一定程度上降低各機構的監管資本被套利的幾率。第四，當危機發生時，可通過基金來穩定稅收，降低社會沖突、政治沖突的發生幾率。第五，系統性金融風險的發生概率較低，閑置這筆資金便會造成資源浪費，提高資金的使用率，在危機來臨也可交由監管部門進行管理。第六，在危機發生時，私有金融機構可自行進行調控，減少政府干涉，可有效的規避政府干預所帶來的不良作用。
三、結語
我國實施改革開放政策以后經濟有了巨大的發展，而經濟飛躍發展的背后卻隱藏著莫大的危機。同時，我國已步入了國際經濟體中，逐步形成了高復雜化、涉及面廣的系統性金融風險。因此，清晰的了解到系統性金融風險發生的重要因素在構建一套完善的控險和防范的機制方面具有重要的現實意義。在深入了解系統性金融風險發生原因的基礎上構建一套與社會實際相符、切實可行的控險和化險的機制保障經濟體系穩定、持續的發展。（作者單位：江西工程學院工商管理學院）
參考文獻：
