金融控股集團(tuán)財務(wù)管理探討

開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創(chuàng)造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的1篇金融控股集團(tuán)財務(wù)管理探討，希望這些內(nèi)容能成為您創(chuàng)作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進(jìn)步。

1金融控股集團(tuán)的含義及分類

金融控股集團(tuán)是一種創(chuàng)新的金融管理體系產(chǎn)物，在我國還是一個比較嶄新的概念，是指通過兩個及以上金融類型子公司完成控股，實現(xiàn)母公司經(jīng)營目標(biāo)的集團(tuán)企業(yè)。多元化且跨越行業(yè)的經(jīng)營方式在未來一段時期內(nèi)將成為主流的經(jīng)濟管理模式，這也是我國經(jīng)濟由分類轉(zhuǎn)為混合聯(lián)營的主要途徑。盡管金融控股模式下給企業(yè)帶來許多優(yōu)勢與便利，但由于集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部繁瑣的產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)使下屬子公司之間的交易顯示出尤為突出的復(fù)雜性。而隨著交易發(fā)生緊密與頻繁的趨勢下，其中的財務(wù)風(fēng)險也將極大地提高。因此，通過構(gòu)建金融控股集團(tuán)中的財務(wù)管理機制，從而有效規(guī)避集團(tuán)的營運風(fēng)險就具有了較高的現(xiàn)實意義，更是提升企業(yè)平穩(wěn)經(jīng)營以及財務(wù)運行安全性的重要保障。通過對母公司控股目的及措施分類，可分為以下兩種：第一，單一性質(zhì)的控股公司，這類企業(yè)只是通過子公司實現(xiàn)控股目的，而不參與實際的運營中；第二，具備一定經(jīng)營性質(zhì)的控股公司。這類企業(yè)不但可以通過子公司完成控股，還能夠參與到子公司的現(xiàn)實營運中。

2金融控股集團(tuán)的財務(wù)管理特點

2.1財務(wù)所面臨的風(fēng)險高

金融控股集團(tuán)的主要風(fēng)險來源于資本安全、財務(wù)杠桿、內(nèi)部關(guān)聯(lián)交易等。而資本儲備作為金融控股集團(tuán)防范風(fēng)險的基本保障也是最后防線，資本短缺將是金融控股集團(tuán)在營運過程中面臨的最大風(fēng)險。

2.2嚴(yán)格的金融監(jiān)管

在分業(yè)經(jīng)營的金融監(jiān)管體制下設(shè)立控股公司，各個金融業(yè)務(wù)子公司分別持有相關(guān)業(yè)務(wù)開展資格牌照，在獨立經(jīng)營的同時還要接受來自各監(jiān)管部門的管控，以契合分業(yè)經(jīng)營與監(jiān)管的宗旨，同時還能降低單一的金融機構(gòu)同時開展其他金融業(yè)務(wù)所帶來的監(jiān)督與管理壓力。

2.3企業(yè)內(nèi)部龐大的資金流

金融控股集團(tuán)的主要特征之一就是資金流較大，而成員企業(yè)巨大的資金流必然造成金融控股集團(tuán)的資金風(fēng)險。由于每個成員企業(yè)內(nèi)部的資金占用周期各異，其中占用資金周期較長的企業(yè)也將提高企業(yè)集團(tuán)的金融風(fēng)險。

2.4多元化與抗風(fēng)險不一性

金融控股集團(tuán)的財務(wù)管理特點還體現(xiàn)在多元化方面。受到金融控股集團(tuán)利益主體以及聯(lián)合模式因素的影響，該類集團(tuán)公司往往由多個法人共同聯(lián)合成立，在集團(tuán)公司的營運過程中，不同法人所對應(yīng)不同利益主體，也將呈現(xiàn)出多元化的特點。另外，在風(fēng)險防范方面，高杠桿率的金融公司在擔(dān)保機構(gòu)與銀行對其資本比例要求不高，但流動性比較高。而在融資及風(fēng)險投資公司內(nèi)不但對資金比例有著較高要求，同時還將長時間的占用資金，因此在抵抗風(fēng)險能力上也體現(xiàn)出不同。

2.5財務(wù)管理的重要性

金融控股集團(tuán)對于子公司的控制并不完全是命令式的，更多是受到資金發(fā)展份額的影響。金融控股集團(tuán)的財務(wù)關(guān)系是企業(yè)中所有管理關(guān)系的基礎(chǔ)與依據(jù)，對于該類型企業(yè)來說，財務(wù)管理也有著無法替代的地位與重要作用。

3金融控股公司多元化經(jīng)營財務(wù)管理現(xiàn)狀

3.1融資結(jié)構(gòu)不合理

金融控股母公司為了籌集到運營資金而發(fā)行的資本工具，若將此資本以高于發(fā)行價格對各子公司進(jìn)行分配，那就有可能導(dǎo)致融資不合理的融資結(jié)構(gòu)，并最終造成較高的財務(wù)杠桿，形成嚴(yán)重的財務(wù)風(fēng)險。由此看來，金融控股企業(yè)下的多元化經(jīng)營一般來說是構(gòu)建在復(fù)雜的財務(wù)關(guān)系與股權(quán)分配基礎(chǔ)上的經(jīng)濟行為。母公司以多樣性的籌資方法進(jìn)行資金籌措，并將該資金投入到不同業(yè)務(wù)類型的子公司中，為子公司的營運提供基礎(chǔ)保障。同樣的，子公司也會以同樣的方式來為下設(shè)的組織來籌集資金，這種負(fù)責(zé)的金融行為使借款人無法清晰的了解到金融控股公司對于所借資金的具體用途與使用方式。這種不透明的籌資行為必將嚴(yán)重影響到金融控股公司的籌資效率與質(zhì)量，造成過高的財務(wù)杠桿與風(fēng)險。另外，由于金融風(fēng)險的傳導(dǎo)機制，母公司的財務(wù)風(fēng)險也會傳導(dǎo)至子公司，最終將危及到集團(tuán)整體的財務(wù)安全，并陷入到金融危機中。

3.2財務(wù)管理效率有待提高

財務(wù)管理效率對于金融控股集團(tuán)的穩(wěn)定全面發(fā)展具有重要意義與積極影響，而當(dāng)前我國金融控股集團(tuán)在財務(wù)管理機制的構(gòu)建中往往忽視了對于財務(wù)管理效率的提高。目前金融控股的概念及發(fā)展在我國還處于有待成熟階段，其中的財務(wù)管理呈現(xiàn)出了效率不高的狀況，尤其是財務(wù)管理漏洞較多，且對財務(wù)管理機制的定位還不明確。由于財務(wù)管理體系構(gòu)建的不完善，相應(yīng)的管理制度中也為對財務(wù)管理工作的具體內(nèi)容、財務(wù)管理工作人員的相應(yīng)權(quán)責(zé)等進(jìn)行明確劃分與界定，在很大程度上影響了財務(wù)管理效率的充分發(fā)揮。

3.3公司財務(wù)管理形式缺乏科學(xué)性

財務(wù)管理機制在金融控股集團(tuán)的發(fā)展過程中還存在諸多不足之處，主要表現(xiàn)在財務(wù)管理的模式缺乏先進(jìn)性、科學(xué)性。常規(guī)來說，我國大部分的金融控股集團(tuán)在財務(wù)管理過程中，常采用多元化的管理模式，其目標(biāo)還在于為企業(yè)控制交易成本。而就當(dāng)前我國控股集團(tuán)財務(wù)管理機制的運行現(xiàn)實來看，財務(wù)管理未確立合理、準(zhǔn)確的管理目標(biāo)。這種現(xiàn)象將導(dǎo)致集團(tuán)在發(fā)展過程中僅僅將單一的擴大規(guī)模來作為發(fā)展目標(biāo)，這將導(dǎo)致企業(yè)自身綜合發(fā)展不充分不平衡，在沒有科學(xué)性與合理性保障下的財務(wù)管理機制將失去大部分的管控機能，也影響了集團(tuán)公司整體實力與行業(yè)競爭水平的提高。

3.4復(fù)雜化的子公司間資金業(yè)務(wù)

眾所周知，金融行業(yè)相較于其他行業(yè)而言將面臨更多的財務(wù)風(fēng)險，因此為了提高金融企業(yè)運營過程中的資金安全性，金融控股集團(tuán)將為子公司安排不同的主營業(yè)務(wù)。這樣一來，即便其中部分業(yè)務(wù)發(fā)生了財務(wù)風(fēng)險與危機，其他業(yè)務(wù)也不會受到影響并保持正常運作狀態(tài)，以降低風(fēng)險發(fā)生時的損失與幾率。盡管這種預(yù)期是非常完善的，但在實際操作過程中的效果卻不一定能全面發(fā)揮出來。主要原因還在于金融控股集團(tuán)企業(yè)下的子公司之間復(fù)雜的資金業(yè)務(wù)往來，一旦其中一家企業(yè)發(fā)生財務(wù)風(fēng)險，通過金融風(fēng)險的傳導(dǎo)性也將威脅到其他與之有資金業(yè)務(wù)往來的子公司，并形成多米諾效應(yīng)逐漸擴散至集團(tuán)內(nèi)部所有的關(guān)聯(lián)企業(yè)中，導(dǎo)致整個集團(tuán)都面臨到較高的財務(wù)風(fēng)險中，并造成極大的經(jīng)濟損失。

3.5互聯(lián)網(wǎng)平臺的風(fēng)險

在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)廣泛應(yīng)用的當(dāng)今，金融控股集團(tuán)也積極的應(yīng)用了這種高效、高質(zhì)的技術(shù)模式應(yīng)用到企業(yè)財務(wù)管理中。大數(shù)據(jù)、區(qū)塊鏈以及云計算等新興互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)為企業(yè)間的業(yè)務(wù)聯(lián)系提供了強化聯(lián)系，有效的規(guī)避了傳統(tǒng)模式下的業(yè)務(wù)交流障礙。而在當(dāng)前新經(jīng)濟形勢發(fā)展環(huán)境下，互聯(lián)網(wǎng)金融控制平臺也面臨了相應(yīng)的風(fēng)險。尤其是信息技術(shù)為基礎(chǔ)的鏈接，金融風(fēng)險在其平臺上的風(fēng)險傳導(dǎo)性也遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過了一般性質(zhì)的金融控股集團(tuán)風(fēng)險，使得整個集團(tuán)的風(fēng)險加劇，造成更加嚴(yán)重的損失。另外，從金融市場的發(fā)展程度來看還處于起步階段，互聯(lián)網(wǎng)的金融行為還未受到國家政府金融監(jiān)管機構(gòu)的完全覆蓋，而無論是相應(yīng)的法律規(guī)范制度，還是市場行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)都明顯滯后于現(xiàn)實發(fā)展，由此造成的財務(wù)管理漏洞還有待被及時的完善。

4金融控股公司財務(wù)管控機制的完善措施

4.1科學(xué)合理的選擇融資模式，強化風(fēng)險管控水平

財務(wù)管理工作開展時需要基于本集團(tuán)企業(yè)的整體營運狀況以及目標(biāo)，以此為基準(zhǔn)做好融資渠道的選擇與具體過程執(zhí)行，為集團(tuán)企業(yè)的良好發(fā)展提供充足的資金支持。尤其是在行業(yè)市場份額的爭奪時期，一定要盡快解決企業(yè)發(fā)展擴增資金問題，只有以足額的資金儲備為基礎(chǔ)才能有效地展開市場經(jīng)濟活動。一般來說，擔(dān)保公司與銀行都屬于高杠桿率的金融組織，該組織不會對企業(yè)的資金比例有較高的要求，而風(fēng)投與融資公司有著更加嚴(yán)格的標(biāo)準(zhǔn)。因此企業(yè)財務(wù)在進(jìn)行具體的管控工作時，需要充分考慮子公司的發(fā)展需求，并盡可能的滿足、統(tǒng)籌兼顧。從集團(tuán)企業(yè)的大局觀與整體性出發(fā)，維護(hù)好子公司發(fā)展同時，也使集團(tuán)公司得到平穩(wěn)、持續(xù)的進(jìn)步。

4.2有效增強財務(wù)管理效率與質(zhì)量

基于企業(yè)財務(wù)管理機制來切實提高集團(tuán)企業(yè)的財務(wù)管理工作效率與質(zhì)量，這是金融控股集團(tuán)管理模式改革的重要體現(xiàn)。集團(tuán)公司在進(jìn)行財務(wù)管理工作過程中，要結(jié)合當(dāng)前行業(yè)市場以及宏觀經(jīng)濟發(fā)展的大環(huán)境出發(fā)，將企業(yè)的綜合整體經(jīng)營目標(biāo)作為財務(wù)管控工作的基點。財務(wù)部門在制定以管理結(jié)果為導(dǎo)向的績效評估與考核時，也要從財務(wù)管理工作開展的每個環(huán)節(jié)以及具體工作人員所承擔(dān)的相應(yīng)權(quán)責(zé)出發(fā)，構(gòu)建完善的績效考核體系，有效輔助企業(yè)財務(wù)管理機制的職能發(fā)揮。

4.3強化集團(tuán)內(nèi)部對于財務(wù)風(fēng)險管理的提升

金融控股公司以實現(xiàn)多元化的經(jīng)營為目標(biāo)開展復(fù)雜的業(yè)務(wù)整合與調(diào)整，必要時還需要將原本沒有關(guān)聯(lián)的行業(yè)融合起來。因此，就算面對各異的財務(wù)風(fēng)險也無法針對性的實施管控措施，只能以整體的形式來處理。這樣一來會導(dǎo)致集團(tuán)企業(yè)對于真正的風(fēng)險進(jìn)行及時準(zhǔn)確的識別，最終致使企業(yè)所采取的風(fēng)險應(yīng)對措施失效。對于上述情形，金融控股公司要不斷加強財務(wù)風(fēng)險管控意識，重視財務(wù)風(fēng)險相關(guān)的工作，并嚴(yán)格要求子公司依據(jù)自身的經(jīng)營情況做好財務(wù)風(fēng)險的識別、防范以及管控工作。積極借鑒發(fā)達(dá)國家與金融企業(yè)的財務(wù)風(fēng)控管理經(jīng)驗，結(jié)合我國國情、行業(yè)趨勢以及集體企業(yè)自身的實際需求，來搭建完善的適宜的財務(wù)風(fēng)險控制體系。

4.4對現(xiàn)有的財務(wù)風(fēng)險控制體系進(jìn)行優(yōu)化與升級

4.4.1構(gòu)建切合實際的風(fēng)險評估指標(biāo)

作為一個下設(shè)多家金融分支機構(gòu)的金融控股集團(tuán)企業(yè)來說，其財務(wù)風(fēng)險管理相較于一般企業(yè)來說存在很大差異。但其中風(fēng)險評估指標(biāo)的選擇與構(gòu)建需要從企業(yè)自身需要與實際情況出發(fā)，結(jié)合過往企業(yè)中的財務(wù)風(fēng)險指標(biāo)，選擇能夠直接反應(yīng)財務(wù)風(fēng)險的指標(biāo)，并充分體現(xiàn)出該指標(biāo)對于風(fēng)險評估的完整性與全面性。

4.4.2財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系的優(yōu)化

首先，設(shè)置合理的風(fēng)險預(yù)警閾值。金融控股企業(yè)要想實現(xiàn)多元化經(jīng)營模式下的風(fēng)險預(yù)警，就必須挑選出具有代表性的關(guān)鍵指標(biāo)作為預(yù)警閾值。其次，構(gòu)建風(fēng)險模型。風(fēng)險模型的構(gòu)建需要可量化與不可量化這兩種類型數(shù)據(jù)的支持。將對應(yīng)數(shù)據(jù)直接套用在預(yù)警系統(tǒng)中的信息，實施監(jiān)控與反映金融控股集團(tuán)公司某種財務(wù)風(fēng)險的類型與規(guī)模大小。

4.4.3針對具體風(fēng)險設(shè)置相對應(yīng)預(yù)警等級

財務(wù)管理在設(shè)置好風(fēng)險評估指標(biāo)以及構(gòu)建了完善的風(fēng)險預(yù)警體系之后，在此基礎(chǔ)之上就需要對預(yù)警信號進(jìn)行相應(yīng)的設(shè)定。以通告相關(guān)部門與負(fù)責(zé)人所發(fā)生財務(wù)風(fēng)險的級別，以便企業(yè)及時針對風(fēng)險事項與類型作出合理的應(yīng)對措施與控制安排。

4.5構(gòu)建健全完善的財務(wù)管理激勵機制

金融控股集團(tuán)企業(yè)經(jīng)營的最終目標(biāo)是為了實現(xiàn)預(yù)期中的經(jīng)濟效益，獲得可持續(xù)發(fā)展動力，因此集團(tuán)企業(yè)有必要為了促進(jìn)這一目標(biāo)的最終實現(xiàn)，而構(gòu)建一套完善、合理的財務(wù)管理績效機制。首先，集團(tuán)通過將目標(biāo)收益對下屬不同類型的子公司進(jìn)行劃分與設(shè)定，若每個子公司都能實現(xiàn)這個預(yù)定的目標(biāo)，則集團(tuán)整體的計劃也將全面達(dá)成。因此，為了有效提高子公司的經(jīng)營積極性，就需要集團(tuán)公司對于目標(biāo)達(dá)成情況進(jìn)行相應(yīng)的獎懲措施。其次，子公司再將集團(tuán)分派的任務(wù)劃分到具體部門以及員工身上，同樣以相應(yīng)的績效考核體系來引導(dǎo)與規(guī)范員工的對于責(zé)任的達(dá)成。但不同的是激勵的方式與對象不同，集團(tuán)公司對于子公司的激勵通常以股權(quán)來控制，而各子公司下的管理人員應(yīng)作為重點激勵對象。在子公司下，主要的激勵措施更加豐富，不僅局限于物質(zhì)方面，還應(yīng)該與員工的晉升或調(diào)崗、學(xué)習(xí)進(jìn)修相結(jié)合來開展。

5結(jié)語

在我國不斷完善的市場經(jīng)濟體制下，國內(nèi)金融市場也呈現(xiàn)出了持續(xù)繁榮與蓬勃發(fā)展的狀態(tài)，同時金融控股集團(tuán)企業(yè)在金融市場中的優(yōu)秀地位也逐漸顯現(xiàn)出來。自以來，為金融控股集團(tuán)的發(fā)展與財務(wù)管理機制的革新奠定了穩(wěn)定基礎(chǔ)，在此大環(huán)境之下，對金融控股集團(tuán)財務(wù)管理機制開展充分、全面的了解，并基于此強化改革，有助于我國市場經(jīng)濟形式與內(nèi)容的豐富，對于積極促進(jìn)我國市場經(jīng)濟的全面發(fā)展也具有極為重要的作用。因此，在對金融控股集團(tuán)這一新興的金融模式企業(yè)進(jìn)行財務(wù)管理中，必須結(jié)合我國當(dāng)前的經(jīng)濟發(fā)展形勢與特點，充分借鑒與融合國內(nèi)外優(yōu)秀的金融機構(gòu)管理與風(fēng)險管控經(jīng)驗。另外，對于當(dāng)前發(fā)展成熟的互聯(lián)網(wǎng)金融給予充分的關(guān)注，積極利用其中的數(shù)據(jù)信息化技術(shù)，來完善我國金融企業(yè)的風(fēng)險防范體系。總之，為了進(jìn)一步促進(jìn)金融控股集團(tuán)發(fā)展戰(zhàn)略中的財務(wù)管控體系建設(shè)，就應(yīng)該立足于我國國情和嚴(yán)格的監(jiān)管政策，不斷擴大風(fēng)險防控力度與覆蓋范圍，建立起一套完善科學(xué)的財務(wù)管理體系，推動我國金融事業(yè)的穩(wěn)步發(fā)展。

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作者:王君棟單位:福建豪康金融控股集團(tuán)有限公司